ВПЛИВ ДІДЖИТАЛІЗАЦІЇ НА ПРОЦЕСИ ЗЛИТТЯ ТА ПОГЛИНАННЯ
Анотація
Розкрито значення процесів злиття та поглинання для розширення діяльності компаній та реалізації стратегії їх розвитку в сучасних умовах. Виявлені основні мотиви об’єднання компаній в епоху діджиталізації. Встановлено, що цифрові технології впливають на процеси M&A у декількох напрямах, зокрема вони сприяють зниженню рівня ризиків та невизначеності, пов’язаних з укладанням угод, зменшують витрати часу, людських та фінансових ресурсів. Висвітлено вигоди від використання штучного інтелекту та процедури Due diligence в процесі об’єднання компаній. Розглянуто основні ризики, пов’язані з використанням цифрових технологій при злиттях і поглинаннях як для самих компаній, так і для економіки в цілому. Аргументовано необхідність цифровізації злиття та поглинання компаній в Україні в умовах військової економіки.
Посилання
Rien A. The Art of AI – The Impact of Artificial Intelligence on the Merger & Acquisition Strategy : diss. … MSc in International Management, Lisbon, 2018. 36 p. URL: https://repositorio.ucp.pt/bitstream/10400.14/26896/1/ The%20Art%20of%20AI%20Final.pdf (дата звернення: 16.07.2024)
Легомінова С., Голобородько А. Інтегрування штучного інтелекту до бізнес-процесів підприємства як ефективного інструменту його розвитку. Економічний форум. 2022. №2. URL: http://e-forum.lntu.edu.ua/index.php/ ekonomichnyy_ forum/article/view/356/342 (дата звернення: 26.07.2024)
Войтко С., Роспопчук Т. Інверсія засад злиття і поглинання в умовах Industry 4.0. Підприємництво та інновації. 2019. Вип. 8. С. 29-33. URL: http://www.ei-journal.in.ua/index.php/journal/article/view/180/167 (дата звернення: 20.07.2024)
Филюк Г., Скопенко Н., Северина І. Злиття та поглинання як стратегія розвитку компаній в умовах сучасних викликів. Вісник Київського національного університету імені Тараса Шевченка. Економіка. 2024. Вип. 1 (224). C. 104-110. URL: https://econom.bulletin.knu.ua/article/view/2041/2448 (дата звернення: 25.08.2024)
Christensen C.M., Alton R., Rising C., Waldeck A. The Big Idea: The New M&A Playbook. Harvard Business Review. March 2011. URL: https://hbr.org/2011/03/the-big-idea-the-new-ma-playbook (дата звернення: 06.07.2024)
Kengelbach, J., Keineburg, G. et al. The 2017 M&A Report, The Technology Takeover. Boston Consulting Group, BCG. URL: https://www.bcg.com/publications/ 2017/corporate-development-finance-technology-digital-2017-m-and-a-report-technology-takeover (дата звернення: 16.07.2024)
Number of merger and acquisition (M&A) transactions worldwide from 1985 to April 2023 URL: https://www.statista.com/statistics/267368/number-of-mergers-and-acquisitions-worldwide-since-2005/ (дата звернення: 18.07.2024)
Survey: Most M&A deals fail to exceed expectations, lack of cultural alignment to blame. URL: https://www.prnewswire.com/news-releases/survey-most-ma-deals-fail-to-exceed-expectations-lack-of-cultural-alignment-to-blame-300642208.html (дата звернення: 18.07.2024)
Gartner Says the Average Time to Close an M&A Deal Has Risen More Than 30 Percent in the Last Decade. URL: https://www.gartner.com/en/newsroom/press-releases/2018-10-15-gartner-says-the-average-time-to-close-an-manda-deal-has-risen-more-than-30-percent-in-the-last-decade (дата звернення: 20.07.2024)
Wang, H. & Zhou, Y. Combination of Artificial Intelligence with Mergers and Acquisition. BCP Business & Management. 2023.Vol. 39. Pp. 235-241.
Ринок приватних інвестицій та M&A в Україні 2023: вимушені угоди та відважні інвестори URL: https://inventure.com.ua/uk/analytics/investments/rinok-privatnih-investicij-ta-manda-v-ukrayini-2023:-vimusheni-ugodi-ta-vidvazhni-investori
2022 Annual. Global M&A Report. URL: https://files.pitchbook.com/website/files/pdf/2022_Annual _Global_MA_Report.pdf (дата звернення: 30.07.2024)
2023 Annual. Global M&A Report. URL: https://files.pitchbook.com/website/files/pdf/2023_Annual_Global_MA_Report.pdf (дата звернення: 20.07.2024)
The Case For and Against Using AI in the M&A Process. M&A worldwide. URL: https://m-a-worldwide.com/the-case-for-and-against-using-ai-in-the-ma-process/ (дата звернення: 02.08.2024)
De Backer K. & Flaig D. The future of global value chains: Business as usual or «a new normal»? OECD Publishing. 2017. URL: https://www.oecd-ilibrary.org/deliver/d8da8760-en.pdf?itemId=%2Fcontent%2Fpaper%2Fd8da8760-en&mimeType=pdf (дата звернення: 20.07.2024)
Moeini Gharagozloo, M.M., Nair, A. and Chen, C. The effect of the digital readiness of economies on international M&A performance. Journal of Enterprise Information Management. 2021, Vol. 34 No. 6, pp. 1821-1843. https://doi.org/10.1108/JEIM-04-2020-0135 (дата звернення: 20.07.2024)
Digital Readiness Index. Ukraine. Cisco. 2021. URL: https://www.cisco.com/c/m/en_us/about/corporate-social-responsibility/research-resources/digital-readiness-index.html#/country/UKR (дата звернення: 05.08.2024)
Rien A. (2018). The Art of AI – The Impact of Artificial Intelligence on the Merger & Acquisition Strategy : diss. … MSc in International Management, Lisbon, 2018. 36 p. Available at: https://repositorio.ucp.pt/bitstream/10400.14/26896/1/ The%20Art%20of%20AI%20Final.pdf (accessed July 16, 2024)
Lehominova S. & Holoborodko A. (2022) Intehruvannia shtuchnoho intelektu do biznes-protsesiv pidpryiemstva yak efektyvnoho instrumentu yoho rozvytku [Integration of Artificial Intelligence into the business processes of a company as an efficient instrument of its development]. Ekonomichnyi forum – Economic forum. Vol. 2. Available at: http://e-forum.lntu.edu.ua/index.php/ekonomichnyy_forum/ article/view/356/342 (accessed July 26, 2024)
Voitko S. & Rospopchuk T. (2019). Inversiia zasad zlyttia i pohlynannia v umovakh Industry 4.0 [Inversion of the basis of mergers and acquisitions under Industry 4.0]. Pidpryiemnytstvo ta innovatsii – Entrepreneurship and Innovations. Vol. 8. Pp. 29-33. Available at: http://www.ei-journal.in.ua/index.php/journal/article/ view/180/167 (accessed July 20, 2024)
Fyliuk H., Skopenko N. & Severyna I. (2024). Zlyttia ta pohlynannia yak stratehiia rozvytku kompanii v umovakh suchasnykh vyklykiv [Mergers And Acquisitions As A Development Strategy For Companies Facing Today's Challenges]. Visnyk Kyivskoho natsionalnoho universytetu imeni Tarasa Shevchenka. Ekonomika – Bulletin of the Taras Shevchenko National University of Kyiv. Economics. Vol. 1 (224). Pp. 104-110. Available at: https://econom.bulletin.knu.ua/article/view/ 2041/2448 (accessed August 25, 2024)
Christensen C.M., Alton R., Rising C., Waldeck A. (2011). The Big Idea: The New M&A Playbook. Harvard Business Review. Available at: https://hbr.org/2011/03/the-big-idea-the-new-ma-playbook (accessed July 6, 2024)
Kengelbach, J., Keineburg, G. et al. (2017). The 2017 M&A Report, The Technology Takeover. Boston Consulting Group, BCG. Available at: https://www.bcg.com/publications/2017/corporate-development-finance-technology-digital-2017-m-and-a-report-technology-takeover (accessed July 16, 2024)
Number of merger and acquisition (M&A) transactions worldwide from 1985 to April 2023 Available at: https://www.statista.com/statistics/267368/number-of-mergers-and-acquisitions-worldwide-since-2005/ (accessed July 18, 2024)
Survey: Most M&A deals fail to exceed expectations, lack of cultural alignment to blame. Available at: https://www.prnewswire.com/news-releases/survey-most-ma-deals-fail-to-exceed-expectations-lack-of-cultural-alignment-to-blame-300642208.html (accessed July 18, 2024)
Gartner Says the Average Time to Close an M&A Deal Has Risen More Than 30 Percent in the Last Decade. Available at: https://www.gartner.com/en/newsroom/press-releases/2018-10-15-gartner-says-the-average-time-to-close-an-manda-deal-has-risen-more-than-30-percent-in-the-last-decade (accessed July 20, 2024).
Wang H. & Zhou Y. (2023). Combination of Artificial Intelligence with Mergers and Acquisition. BCP Business & Management. Vol. 39. Pp. 235-241.
Rynok pryvatnykh investytsii ta M&A v Ukraini 2023: vymusheni uhody ta vidvazhni investory [Market of private investments and M&A in Ukraine 2023: forced agreements and brave investors]. Available at: https://inventure.com.ua/uk/ analytics/investments/rinok-privatnih-investicij-ta-manda-v-ukrayini-2023:-vimusheni-ugodi-ta-vidvazhni-investori (accessed July 30, 2024).
2022 Annual. Global M&A Report. Available at: https://files.pitchbook.com/website/files/pdf/2022_Annual _Global_MA_Report.pdf (accessed July 30, 2024).
2023 Annual. Global M&A Report. Available at: https://files.pitchbook.com/website/files/pdf/2023_Annual_Global_MA_Report.pdf (accessed July 30, 2024).
The Case For and Against Using AI in the M&A Process. M&A worldwide. Available at: https://m-a-worldwide.com/the-case-for-and-against-using-ai-in-the-ma-process/ (accessed August 2, 2024).
De Backer K. & Flaig D. (2017). The future of global value chains: Business as usual or «a new normal»? OECD Publishing. Available at: https://www.oecd-ilibrary.org/deliver/d8da8760-en.pdf?itemId=%2Fcontent% 2Fpaper%2Fd8da8760-en&mimeType=pdf (accessed July 20, 2024).
Moeini Gharagozloo M.M., Nair A. & Chen C. (2021). The effect of the digital readiness of economies on international M&A performance. Journal of Enterprise Information Management. Vol. 34 No. 6. Pp. 1821-1843. Available at: https://doi.org/10.1108/JEIM-04-2020-0135 (accessed July 20, 2024)
Digital Readiness Index. Ukraine. Cisco. 2021. Available at: https://www.cisco.com/c/m/en_us/about/corporate-social-responsibility/research-resources/digital-readiness-index.html#/country/UKR (accessed August 5, 2024).
